渣打银行在香港推出代币化存款，推动存款资产数字化应用。数字金融创新预期升温，关注香港虚拟资产政策与银行IT机会。

外资行密集上架人民币大额存单，部分三年期利率高于大行近40BP；四季度中长期存款和大额存单加快回归，利率延续大行稳、小行升分化。关注负债成本。

10月外资行及部分中小银行密集推出中长期大额存单，部分利率反超中资行，三年期最高至1.92%。存款竞争加剧或抬升负债成本，关注银行息差压力。

14家民营银行叫停或限制个人异地存款，部分存量产品不能新增，属地化整改目标2027年底完成。负债端扩张受限，利空依赖异地存款的中小银行。